Cosa sono le stablecoin e come usarle? Vantaggi e svantaggi

Se hai fatto qualche ricerca sulle criptovalute, sono sicuro che a un certo punto avrai letto o sentito il termine stablecoin, sbaglio?

La verità è che questo concetto e altri possono essere piuttosto complicati da capire se non si trova una spiegazione corretta.

Per aiutarti, ho deciso di fare questo articolo sulle stablecoin, i loro tipi, quali sono i migliori e perché svolgono un ruolo più importante di quanto sembri negli investimenti in criptovalute.

Dobbiamo cominciare?

Cosa sono le stablecoin?

Stablecoin, o in francese, stable coin, sono ciò che suggerisce il loro nome, criptovalute "fisse" o a prezzo stabile.

Per farti capire meglio, queste sono criptovalute che sono collegate 1 a 1 con il prezzo di un altro asset, di solito una valuta fiat (anche se potrebbero essercene altre).

In questa situazione, se il prezzo della moneta comune aumenta, aumenterà anche il prezzo della stablecoin. E in caso di calo, il prezzo della stablecoin si adeguerà a questo nuovo prezzo.

Ma come sono collegati i due asset?

La prima cosa che devi sapere è che le stablecoin non hanno una banca centrale dietro di loro, quindi non sono i governi ad adeguare il prezzo delle stablecoin a quello della loro valuta locale.

Invece, sono le società private che creano le stablecoin che rilasciano o ritirano le stablecoin per cambiarne il prezzo. Pertanto, hanno bisogno di audit esterni per verificare che non stiano generando illecitamente stablecoin.

Inoltre, anche il prezzo delle stablecoin è soggetto alla legge della domanda e dell'offerta. Pertanto, se in un dato momento ci sono molte persone pronte ad acquistare queste monete, il loro prezzo tenderà ad aumentare e viceversa.

Ma, se il suo prezzo è più o meno stabile, chi vorrebbe acquistare questi asset? La tua domanda ha perfettamente senso nel mondo:

Chi vorrebbe acquistare Tether (una stablecoin ancorata al dollaro), quando possono acquistare dollari?

Immaginiamo di utilizzare un Exchange per investire in Bitcoin, ma vedendo lo sviluppo che sta vivendo Cardano, decidi di prendere parte dei tuoi profitti in Bitcoin per investirli in questa seconda criptovaluta.

Tuttavia, ti rendi conto che il tuo scambio attuale non accetta Cardano, quindi apri un conto su un altro scambio. Ora puoi inviare alcuni dei tuoi Bitcoin a questo nuovo account, ma Bitcoin è un asset volatile e il suo prezzo può cambiare molto in pochi minuti, quindi vuoi proteggere la quantità di denaro che invii al nuovo scambio.

In questo caso, dovresti solo scambiare parte dei tuoi Bitcoin con uno Stablecoin, ad esempio Tether, e inviarli all'Exchange, sapendo che quando arriveranno avranno lo stesso valore di quando li hai inviati.

Per questo motivo, il prezzo delle stablecoin tende a salire quando il mercato delle criptovalute è ribassista. Molti investitori cercano rifugio in queste criptovalute "prive di volatilità".

Tipi di stablecoin

Proprio come ci sono centinaia di criptovalute, ci sono un sacco di stablecoin a cui puoi rivolgerti se stai cercando un rifugio sicuro nel tuo portafoglio di criptovalute.

I principali tipi di stablecoin disponibili sono:

• Sostenuto da valuta fiat: Oggi le principali stablecoin sono quelle ancorate alle valute fiat che tutti conosciamo: il dollaro statunitense (USD) e l'euro (EUR) principalmente, ma sono comuni anche altri come lo yen (JPY).

Queste stablecoin sono caratterizzate da un valore 1:1 con la valuta a cui sono ancorate. I più famosi sono:

• Tether (USDT) – Sostenuto da dollari USA.
• TrueUSD (TUSD) – Sostenuto da dollari USA.
• Moneta USD (USDC) – Sostenuto da dollari USA.
• Euro Stasi ( EURS): supportato da euro .
• Token digitale brasiliano (BRZ) – Sostenuto da real brasiliani.

Sebbene queste criptovalute sembrino stabili, la verità è che il loro valore cambia. Il concetto è lo stesso dell'inflazione. Una banconota da $ 1 nel 1950 è ancora una banconota da $ 1 nel 2021. La differenza è che la quantità di attività che puoi acquistare con essa è diversa. In questo modo, se il prezzo del dollaro rispetto ad altre valute scende, se hai Tether, anche il tuo denaro ne risente.

Un altro svantaggio di queste stablecoin è che sono le più facili da manipolare perché, anche se sono criptovalute, sono centralizzate. È un'azienda responsabile della sua creazione e distribuzione, quindi, dopo tutto, dipendi dalla sua buona fede e dai processi di auditing.

• appoggiato Materie prime: le criptovalute sono stablecoin ancorate a un importo fisso di una merce specifica (commodities). Queste merci si distinguono perché non sono soggette alle politiche dei burocrati, ma piuttosto al contesto dell'economia globale. Le criptovalute indicizzate alle materie prime più conosciute sono:
  • Pax Oro (PAGX) – Sostenuto da oro, ogni PAGX equivale a 1 oncia d'oro (28,35 grammi).
  • Digix Oro (DGX) – Sostenuto dall'oro, ogni DGX è pari a 0,1 grammi d'oro.

La società che crea la criptovaluta deve avere questa materia prima in una riserva, quindi è una stablecoin abbastanza sicura.

• supportato da altri Criptovalute: le stablecoin supportate da criptovaluta sono abbastanza nuove e stanno esplodendo in modo abbastanza forte. Tuttavia, il mercato delle criptovalute ha poco a che fare con il termine "bassa volatilità", quindi è necessario un fenomeno di overshoot per mantenere stabile il suo prezzo. La stablecoin supportata da criptovaluta più comune è:
  • Dai (DAI): il suo prezzo è di $ 1 e nel corso della storia l'ha mantenuto abbastanza stabile.

Il principale vantaggio di queste stablecoin è che non sono in alcun modo controllate da governi o banche centrali. Il suo controllo è regolato da contratti intelligenti o smart contract (ERC-20).

• Non supportato da un'altra risorsa: le stablecoin non garantite da un altro asset, dette anche signoraggio, non ancorano il loro valore a quello di un altro asset. Quando vengono creati, viene assegnato loro un valore e l'algoritmo dell'azienda crea o distrugge le criptovalute per mantenere stabile il loro valore. I più famosi sono:
  • NuBit (USNBT): Il suo prezzo si aggira intorno a $ 1, ma nel corso della sua vita ci sono state grandi correzioni che lo hanno portato via da questo valore.

Fino a poco tempo, c'era un'altra stablecoin non supportata abbastanza diffusa, BASIS. Tuttavia, a causa della complessità dei regolamenti, ha lasciato il mercato per ordine del SEC (Securities and Exchange Commission).

Usi nel mondo reale

Il motivo principale dell'esistenza delle stablecoin è quello di affrontare periodi di elevata volatilità con una certa sicurezza. Queste attività agiscono quindi come uno specchio della valuta fiat che replicano. Ma alcuni dei suoi usi più pratici sono:

• Anche i mercati delle criptovalute apportano correzioni, quindi puoi utilizzare le stablecoin per rimanere fuori dal mercato mentre il prezzo scende ed entrare quando il prezzo sale di nuovo. In questo modo, ti assicuri di non perdere soldi mentre aspetti il ​​prossimo trend rialzista.
• Le stablecoin ti consentono di inviare denaro tra gli scambi senza perdere valore lungo il percorso. In questo modo, puoi trasferire fondi su un nuovo portafoglio senza preoccuparti che il prezzo salga o scenda lungo il percorso.
• Queste valute si distinguono per la loro natura globale, quindi non importa dove vivi, puoi acquistare stablecoin per proteggerti, ad esempio, dall'inflazione nel tuo paese se vivi in ​​posti come Argentina, Venezuela o Cuba.

Le migliori stablecoin

Nonostante il mondo delle criptovalute si muova ad alta velocità e ogni giorno appaia una nuova criptovaluta, attualmente le migliori stablecoin sono:

• Tether (USDT) – Tether è la stablecoin più popolare al mondo. In effetti, è una delle criptovalute più preziose e ha una garanzia fiduciaria ERC-20, ovvero utilizza contratti intelligenti per offrire la sua garanzia.

Questa criptovaluta è supportata dal dollaro USA e ha un rapporto 1:1 e, sebbene questo sia molto comune, Tether Limited è circondata da controversie sul fatto che le sue operazioni siano legali o meno.

• TrueUSD (TUSD) – TrueUSD è una stablecoin supportata dal dollaro USA, quindi è abbastanza simile a Tether. L'azienda, d'altra parte, sembra impegnata nella trasparenza e non c'è un solo pezzo di informazione sull'azienda che tu non possa ottenere. In questo caso, anche il rapporto con il dollaro è 1:1.
• USDCoin(USDC): Come suggerisce il nome, USDCoin è una stablecoin ancorata al dollaro con un rapporto di 1:1. Questo è stato sviluppato da Centre, una società di proprietà di Coinbase e Circle. Il meccanismo interno di questa criptovaluta si basa sui blocchi ETH (Ethereum).
• Dai (DAI) – Dai è una criptovaluta stabile supportata da altre criptovalute. Anche se all'inizio può sembrare un po' contraddittorio, l'algoritmo Dai riesce a mantenere il suo prezzo molto stabile, ancor più di altre stablecoin più comuni.

Pro e contro

Le stablecoin hanno guadagnato molta forza negli ultimi anni, in parte grazie all'aumento di popolarità di altre criptovalute come Bitcoin, Ethereum, Cardano, XRP... Conosciamo tutti i loro vantaggi, ma per quanto riguarda i loro svantaggi?

Vantaggi delle stablecoin 

• • Le stablecoin hanno il meglio del mondo delle valute fiat e delle criptovalute: possono essere inviate istantaneamente, le loro commissioni di transazione sono basse, sono sicure... Ma sono anche stabili.
  • Consentono a molte persone di rifugiarsi in queste risorse senza dover vendere le loro criptovalute per valuta fiat.
  • Consentono trasferimenti di capitale da determinate borse ad altre senza perdita di valore.
  • Sono sicuri al 100% grazie all'adozione degli smart contract come metodo di controllo.

Svantaggi delle stablecoin:

• • Le stablecoin sono asset centralizzati, è necessaria l'esistenza di fornitori e società incaricate di creare e distruggere i token.
  • Le stablecoin sostenute da criptovaluta sono stabili, ma continuano a perdere valore rispetto ad altri asset se la valuta a cui sono ancorate soffre di inflazione.

Conclusione

In breve, le stablecoin sono uno strumento di investimento che può essere utilizzato molto se usato correttamente. Inoltre, il settore è in piena espansione e sempre più aziende stanno investendo ingenti somme di denaro nella creazione della stablecoin del futuro.

La cosa più rilevante su di loro è il loro ruolo di attenuatore della volatilità nei portafogli di criptovaluta. Tuttavia, sono molto utili per effettuare trasferimenti da una borsa all'altra e per trarre profitto dai ribassi del mercato.

Al momento l'offerta è un po' più limitata, ma ci sono già tanti progetti molto interessanti che si possono utilizzare in sicurezza.

Ma non è tutto, ci sono diversi tipi di stablecoin, quindi qualunque sia il tuo profilo di investitore, puoi trovare quello che fa per te.