Что такое стейблкоины и как их использовать? Преимущества и недостатки

Если вы проводили какое-либо исследование криптовалют, я уверен, что в какой-то момент вы читали или слышали термин стейблкоин, я ошибаюсь?

Правда в том, что эту и другие концепции может быть довольно сложно понять, если не найти правильного объяснения.

Чтобы помочь вам, я решил сделать эту статью о стейблкоинах, их типах, какие из них лучше и почему они играют большую роль, чем кажется, в инвестировании в криптовалюту.

Может начнем?

Что такое стейблкоины?

Стейблкойны, или, по-французски, стабильные монеты, — это, как следует из их названия, криптовалюты с «фиксированной» или стабильной ценой.

Чтобы вы лучше понимали, это криптовалюты, которые связаны 1 к 1 с ценой другого актива, обычно фиатной валюты (хотя могут быть и другие).

В этой ситуации, если цена обычной монеты увеличится, цена стабильной монеты также будет расти. И в случае падения цена стейблкоина подстроится под эту новую цену.

Но как связаны эти два актива?

Первое, что вам нужно знать, это то, что за стейблкоинами не стоит центральный банк, поэтому не правительства регулируют цену стейблкоина в соответствии с ценой своей местной валюты.

Вместо этого частные компании создают стейблкоины, которые выпускают или выводят стейблкоины из обращения, чтобы изменить их цену. Поэтому им нужен внешний аудит, чтобы убедиться, что они не генерируют стабильные монеты незаконным путем.

Более того, цена стейблкоинов также подчиняется закону спроса и предложения. Таким образом, если в любой момент времени будет много людей, готовых купить эти монеты, их цена будет иметь тенденцию к росту и наоборот.

Но, если его цена более-менее стабильна, кто захочет покупать эти активы? Ваш вопрос имеет смысл в мире:

Кто захочет покупать Tether (стейблкоин с привязкой к доллару), когда они могут купить доллары?

Давайте представим, что вы используете биржу для инвестирования в биткойн, но, видя развитие, которое переживает Cardano, вы решаете взять часть своей прибыли в биткойнах, чтобы инвестировать их в эту вторую криптовалюту.

Однако вы понимаете, что ваша текущая биржа не принимает Cardano, поэтому вы открываете счет на другой бирже. Теперь вы можете отправить часть своих биткойнов на эту новую учетную запись, но биткойн является нестабильным активом, и его цена может сильно измениться за считанные минуты, поэтому вы хотите обезопасить сумму денег, которую вы отправляете на новую биржу.

В этом случае вам нужно будет только обменять часть своих биткойнов на стейблкоин, например, Tether, и отправить их на биржу, зная, что когда они поступят, они будут иметь ту же стоимость, что и при их отправке.

По этой причине цена стейблкоинов имеет тенденцию расти, когда рынок криптовалют медвежий. Многие инвесторы ищут убежища в этих «свободных от волатильности» криптовалютах.

Типы стейблкоинов

Так же, как существуют сотни криптовалют, существует множество стейблкоинов, к которым вы можете обратиться, если ищете безопасное убежище в своем криптовалютном портфеле.

Доступны следующие основные типы стейблкоинов:

• Обеспечивается фиатной валютой: Сегодня основные стейблкоины привязаны к фиатным валютам, которые мы все знаем: в основном к доллару США (USD) и евро (EUR), но также распространены и другие валюты, такие как иена (JPY).

Эти стейблкоины характеризуются соотношением 1:1 к валюте, к которой они привязаны. Самые известные из них:

• Tether (USDT) – Обеспечены долларами США.
• TrueUSD (TUSD) – Обеспечены долларами США.
• USD Монета (USDC) – Обеспечены долларами США.
• ЕВРО Стазис ( EURs): поддерживается евро .
• Бразильский цифровой токен (BRZ) – При поддержке бразильских реалов.

Хотя эти криптовалюты кажутся стабильными, правда в том, что их стоимость меняется. Концепция такая же, как инфляция. Купюра в 1 доллар в 1950 году по-прежнему будет банкнотой в 1 доллар в 2021 году. Разница в том, что количество активов, которые вы можете купить на нее, отличается. Таким образом, если цена доллара по отношению к другим валютам падает, если у вас есть Tether, это также влияет на ваши деньги.

Еще одним недостатком этих стейблкоинов является то, что ими легче всего манипулировать, потому что, хотя они и являются криптовалютами, они централизованы. Это компания, которая несет ответственность за ее создание и распространение, поэтому, в конце концов, вы зависите от ее добросовестности и процессов аудита.

• наклонился Товары: Криптовалюты — это стейблкоины, привязанные к фиксированному количеству определенного товара (товаров). Эти товары выделяются тем, что они не зависят от политики бюрократов, а скорее от контекста глобальной экономики. Наиболее известные криптовалюты с товарной индексацией:
  • Пакс Голд (PAGX) - Каждый PAGX, обеспеченный золотом, равен 1 унции золота (28,35 грамма).
  • Digix Gold (DGX) – Каждый DGX, обеспеченный золотом, равен 0,1 грамма золота.

Компания, которая создает криптовалюту, должна иметь это сырье в резерве, поэтому это вполне безопасный стейблкоин.

• поддерживается другими Криптовалюты: стейблкоины, обеспеченные криптовалютой, довольно новы и довольно активно развиваются. Однако рынок криптовалют не имеет ничего общего с термином «низкая волатильность», поэтому для поддержания стабильной цены необходим феномен перерегулирования. Наиболее распространенный стейблкоин, обеспеченный криптовалютой:
  • Даи (DAI): его цена составляет 1 доллар, и на протяжении всей истории она оставалась довольно стабильной.

Главное преимущество этих стейблкоинов в том, что они никоим образом не контролируются правительствами или центральными банками. Его контроль осуществляется смарт-контракты или смарт-контракты (ERC-20).

• Не обеспечен другим активом: Стейблкоины, не обеспеченные другим активом, также называемые сеньоражем, не привязывают свою стоимость к стоимости другого актива. Когда они создаются, им присваивается ценность, а собственный алгоритм компании создает или уничтожает криптовалюты, чтобы поддерживать их ценность стабильной. Самые известные из них:
  • NuBits (USNBT): Его цена колеблется около 1 доллара, но на протяжении всей его жизни были большие корректировки, которые отняли его от этой стоимости.

До недавнего времени существовал еще один достаточно распространенный неподдерживаемый стейблкоин — BASIS. Однако из-за сложности регламента он ушел с рынка по распоряжению SEC / КОМИССИЯ ПО ЦЕННЫМ БУМАГАМ И БИРЖАМ (Комиссия по ценным бумагам и биржам).

Реальное использование

Основная причина существования стейблкоинов заключается в том, чтобы иметь дело с периодами высокой волатильности с некоторой безопасностью. Таким образом, эти активы действуют как зеркало фиатной валюты, которую они копируют. Но некоторые из его наиболее практических применений:

• Криптовалютные рынки также вносят коррективы, поэтому вы можете использовать стейблкоины, чтобы оставаться вне рынка, пока цена падает, и входить, когда цена снова растет. Таким образом, вы гарантируете, что не потеряете деньги, ожидая следующего восходящего тренда.
• Стейблкоины позволяют отправлять деньги между биржами, не теряя при этом их стоимости. Таким образом, вы можете переводить средства на новый кошелек, не беспокоясь о повышении или понижении курса по пути.
• Эти валюты отличаются своим глобальным характером, поэтому независимо от того, где вы живете, вы можете купить стейблкоины, чтобы защитить себя, например, от инфляции в вашей стране, если вы живете в таких местах, как Аргентина, Венесуэла или Куба.

Лучшие стейблкоины

Хотя мир криптовалют движется с большой скоростью и каждый день появляется новая криптовалюта, на данный момент лучшими стейблкоинами являются:

• Тезер (USDT) – Tether – самый популярный стейблкоин в мире. На самом деле, это одна из самых ценных криптовалют, и она имеет фидуциарное обеспечение ERC-20, то есть использует смарт-контракты для предоставления своего обеспечения.

Эта криптовалюта обеспечена долларом США и имеет соотношение 1:1, и хотя это очень распространено, Tether Limited окружен спорами о том, законны ли ее операции или нет.

• TrueUSD (TUSD) — TrueUSD — это стейблкоин, обеспеченный долларом США, поэтому он очень похож на Tether. Компания, с другой стороны, кажется приверженной прозрачности, и нет ни одной информации о компании, которую вы не можете получить. В этом случае отношение к доллару тоже 1:1.
• USDCoin(USDC): как следует из названия, USDCoin — это стейблкоин, привязанный к доллару в соотношении 1:1. Он был разработан Centre, компанией, принадлежащей Coinbase и Circle. Внутренний механизм этой криптовалюты основан на блоках ETH (Ethereum).
• Даи (DAI) – Dai – это стабильная криптовалюта, поддерживаемая другими криптовалютами. Хотя поначалу это может показаться немного противоречивым, алгоритму Dai удается сохранять свою цену очень стабильной, даже в большей степени, чем у других более распространенных стейблкоинов.

Доводы за и против

Стейблкоины набрали большую силу в последние годы, отчасти благодаря росту популярности других криптовалют, таких как Биткойн, Эфириум, Кардано, XRP… Мы все знаем их преимущества, но как насчет их недостатков?

Преимущества стейблкоинов 

• • Стейблкоины обладают лучшими фиатными валютами и криптовалютами в мире: их можно отправить мгновенно, комиссия за транзакцию низкая, они безопасны… Но они также стабильны.
  • Они позволяют многим людям укрыться в этих активах без необходимости продавать свои криптовалюты за фиатную валюту.
  • Они позволяют переводить капитал с одних бирж на другие без потери стоимости.
  • Они на 100% безопасны благодаря принятию смарт-контрактов в качестве метода контроля.

Недостатки стейблкоинов:

• • Стейблкоины — это централизованные активы, необходимо наличие поставщиков и компаний, отвечающих за создание и уничтожение токенов.
  • Стейблкоины, обеспеченные криптовалютой, стабильны, но они продолжают терять стоимость по сравнению с другими активами, если валюта, к которой они привязаны, страдает от инфляции.

Заключение

Короче говоря, стейблкоины — это инвестиционный инструмент, который можно использовать много раз, если использовать его правильно. Более того, этот сектор переживает бум, и все больше и больше компаний вкладывают огромные суммы денег в создание стабильной монеты будущего.

Наиболее важной вещью в них является их роль в качестве аттенюатора волатильности в портфелях криптовалют. Тем не менее, они очень полезны для осуществления переводов с одной биржи на другую и для использования рыночных спадов.

На данный момент предложение несколько более ограничено, но уже есть много очень интересных проектов, которые можно смело использовать.

Но и это еще не все, существует несколько видов стейблкоина, поэтому каким бы ни был ваш профиль инвестора, вы сможете найти тот, который вам подходит.