Was sind Stablecoins und wie verwendet man sie? Vorteile und Nachteile

Wenn Sie etwas über Kryptowährungen recherchiert haben, bin ich sicher, dass Sie irgendwann den Begriff Stablecoin gelesen oder gehört haben, irre ich mich?

Die Wahrheit ist, dass dieses Konzept und andere ziemlich kompliziert zu verstehen sein können, wenn keine korrekte Erklärung gefunden wird.

Um Ihnen zu helfen, habe ich beschlossen, diesen Artikel über Stablecoins, ihre Arten, welche die besten sind und warum sie eine größere Rolle spielen, als es scheint, bei Investitionen in Kryptowährungen zu schreiben.

Sollen wir anfangen?

Was sind Stablecoins?

Stablecoins, oder auf Französisch, Stable Coins, sind, wie ihr Name schon sagt, Kryptowährungen mit „festem“ oder stabilem Preis.

Damit Sie es besser verstehen, sind dies Kryptowährungen, die 1 zu 1 mit dem Preis eines anderen Vermögenswerts verknüpft sind, normalerweise einer Fiat-Währung (obwohl es andere geben kann).

Wenn in dieser Situation der Preis der gemeinsamen Münze steigt, steigt auch der Preis der Stablecoin. Und im Falle eines Rückgangs passt sich der Preis des Stablecoins diesem neuen Preis an.

Aber wie hängen die beiden Vermögenswerte zusammen?

Das erste, was Sie wissen müssen, ist, dass Stablecoins keine Zentralbank hinter sich haben, also sind es nicht die Regierungen, die den Preis des Stablecoins an den ihrer lokalen Währung anpassen.

Stattdessen sind es die privaten Unternehmen, die die Stablecoins erstellen, die Stablecoins freigeben oder stilllegen, um ihren Preis zu ändern. Daher benötigen sie externe Audits, um sicherzustellen, dass sie keine illegalen Stablecoins generieren.

Darüber hinaus unterliegt der Preis von Stablecoins auch dem Gesetz von Angebot und Nachfrage. Wenn also zu einem bestimmten Zeitpunkt viele Menschen bereit sind, diese Coins zu kaufen, wird ihr Preis tendenziell steigen und umgekehrt.

Aber wenn der Preis mehr oder weniger stabil ist, wer würde diese Vermögenswerte kaufen wollen? Ihre Frage macht in der Welt vollkommen Sinn:

Wer würde Tether (eine an den Dollar gebundene Stablecoin) kaufen wollen, wenn er Dollar kaufen kann?

Stellen wir uns vor, Sie nutzen eine Exchange, um in Bitcoin zu investieren, aber angesichts der Entwicklung, die Cardano erlebt, entscheiden Sie sich, einen Teil Ihrer Gewinne in Bitcoin zu nehmen, um sie in diese zweite Kryptowährung zu investieren.

Sie stellen jedoch fest, dass Ihre aktuelle Börse Cardano nicht akzeptiert, also eröffnen Sie ein Konto bei einer anderen Börse. Jetzt können Sie einige Ihrer Bitcoins an dieses neue Konto senden, aber Bitcoin ist ein volatiler Vermögenswert, und sein Preis kann sich innerhalb von Minuten stark ändern, daher möchten Sie den Geldbetrag sichern, den Sie an die neue Börse senden.

In diesem Fall müssten Sie nur einen Teil Ihrer Bitcoins gegen einen Stablecoin, beispielsweise Tether, eintauschen und an die Exchange senden, in dem Wissen, dass sie bei ihrer Ankunft denselben Wert haben, als wenn Sie sie gesendet haben.

Aus diesem Grund tendiert der Preis von Stablecoins dazu, zu steigen, wenn der Kryptowährungsmarkt rückläufig ist. Viele Anleger suchen Zuflucht in diesen „volatilitätsfreien“ Kryptowährungen.

Arten von Stablecoins

So wie es Hunderte von Kryptowährungen gibt, gibt es viele Stablecoins, an die Sie sich wenden können, wenn Sie nach einem sicheren Hafen in Ihrem Kryptowährungsportfolio suchen.

Die wichtigsten verfügbaren Arten von Stablecoins sind:

• Unterstützt durch Fiat-Währung: Heutzutage sind die wichtigsten Stablecoins diejenigen, die an den Fiat-Währungen verankert sind, die wir alle kennen: hauptsächlich der US-Dollar (USD) und der Euro (EUR), aber auch andere wie der Yen (JPY) sind üblich.

Diese Stablecoins zeichnen sich durch einen 1:1-Wert mit der Währung aus, an die sie gebunden sind. Die bekanntesten sind:

• Tether (USDT) – Mit US-Dollar gedeckt.
• TrueUSD (TUSD) – Mit US-Dollar gedeckt.
• USD-Münze (USDC) – Mit US-Dollar gedeckt.
• EURO-Stasis ( EURS): von Euro unterstützt .
• Brasilianischer digitaler Token (BRZ) – Unterstützt durch brasilianische Reals.

Obwohl diese Kryptowährungen stabil erscheinen, ändert sich in Wahrheit ihr Wert. Das Konzept ist das gleiche wie Inflation. Ein 1-Dollar-Schein im Jahr 1950 ist immer noch ein 1-Dollar-Schein im Jahr 2021. Der Unterschied besteht darin, dass die Menge an Vermögenswerten, die Sie damit kaufen können, unterschiedlich ist. Wenn der Preis des Dollars gegenüber anderen Währungen sinkt, ist auf diese Weise auch Ihr Geld betroffen, wenn Sie Tether haben.

Ein weiterer Nachteil dieser Stablecoins ist, dass sie am einfachsten zu manipulieren sind, da sie, obwohl sie Kryptowährungen sind, zentralisiert sind. Es ist ein Unternehmen, das für seine Erstellung und Verbreitung verantwortlich ist, also verlassen Sie sich schließlich auf seinen Treu und Glauben und seine Prüfverfahren.

• gelehnt Rohstoffe: Kryptowährungen sind Stablecoins, die an einen festen Betrag eines bestimmten Rohstoffs (Commodities) gebunden sind. Diese Waren zeichnen sich dadurch aus, dass sie nicht der Politik der Bürokraten, sondern dem Kontext der Weltwirtschaft unterliegen. Die bekanntesten rohstoffindizierten Kryptowährungen sind:
  • Pax-Gold (PAGX) – Mit Gold unterlegt, entspricht jeder PAGX 1 Unze Gold (28,35 Gramm).
  • Digix Gold (DGX) – Mit Gold unterlegt, entspricht jeder DGX 0,1 Gramm Gold.

Das Unternehmen, das die Kryptowährung erstellt, muss diesen Rohstoff in einer Reserve haben, also ist es ein ziemlich sicherer Stablecoin.

• von anderen unterstützt Kryptowährungen: Von Kryptowährungen unterstützte Stablecoins sind ziemlich neu und brechen ziemlich stark aus. Der Kryptowährungsmarkt hat jedoch wenig mit dem Begriff „geringe Volatilität“ zu tun, sodass ein Überschwingphänomen erforderlich ist, um seinen Preis stabil zu halten. Die gebräuchlichste Kryptowährung-unterstützte Stablecoin ist:
  • Dai (DAI): Sein Preis beträgt 1 $ und hat ihn im Laufe der Geschichte ziemlich stabil gehalten.

Der Hauptvorteil dieser Stablecoins besteht darin, dass sie in keiner Weise von Regierungen oder Zentralbanken kontrolliert werden. Seine Kontrolle wird durch geregelt intelligente Verträge oder Smart Contracts (ERC-20).

• Nicht durch einen anderen Vermögenswert gedeckt: Stablecoins, die nicht durch einen anderen Vermögenswert gedeckt sind, auch Seigniorage genannt, verankern ihren Wert nicht an dem eines anderen Vermögenswerts. Wenn sie erstellt werden, wird ihnen ein Wert zugewiesen und der unternehmenseigene Algorithmus erstellt oder zerstört Kryptowährungen, um ihren Wert stabil zu halten. Die bekanntesten sind:
  • NuBits (USNBT): Sein Preis bewegt sich um 1 $, aber während seiner gesamten Lebensdauer gab es große Korrekturen, die ihn von diesem Wert entfernt haben.

Bis vor kurzem gab es eine weitere ziemlich weit verbreitete nicht unterstützte Stablecoin, BASIS. Aufgrund der Komplexität der Vorschriften verließ er den Markt jedoch auf Anordnung des SEK (Securities and Exchange Commission).

Anwendungen in der realen Welt

Der Hauptgrund für die Existenz von Stablecoins besteht darin, Phasen hoher Volatilität mit einer gewissen Sicherheit zu bewältigen. Diese Vermögenswerte fungieren daher als Spiegel der Fiat-Währung, die sie replizieren. Aber einige der praktischsten Anwendungen sind:

• Kryptowährungsmärkte nehmen auch Korrekturen vor, sodass Sie Stablecoins verwenden können, um sich aus dem Markt herauszuhalten, während der Preis fällt, und einzusteigen, wenn der Preis wieder steigt. Auf diese Weise stellen Sie sicher, dass Sie kein Geld verlieren, während Sie auf den nächsten Aufwärtstrend warten.
• Mit Stablecoins können Sie Geld zwischen Börsen senden, ohne dabei an Wert zu verlieren. Auf diese Weise können Sie Geld auf eine neue Wallet überweisen, ohne sich Gedanken darüber machen zu müssen, ob der Preis unterwegs steigt oder fällt.
• Diese Währungen zeichnen sich durch ihre globale Natur aus, sodass Sie unabhängig von Ihrem Wohnort Stablecoins kaufen können, um sich beispielsweise vor der Inflation in Ihrem Land zu schützen, wenn Sie an Orten wie Argentinien, Venezuela oder Kuba leben.

Beste Stablecoins

Obwohl sich die Welt der Kryptowährungen mit hoher Geschwindigkeit bewegt und jeden Tag eine neue Kryptowährung erscheint, sind die derzeit besten Stablecoins:

• Tether (USDT) – Tether ist die beliebteste Stablecoin der Welt. Tatsächlich ist es eine der wertvollsten Kryptowährungen und verfügt über treuhänderische ERC-20-Sicherheiten, d. h. es verwendet Smart Contracts, um seine Sicherheiten anzubieten.

Diese Kryptowährung wird durch den US-Dollar gedeckt und hat ein Verhältnis von 1:1, und obwohl dies sehr verbreitet ist, ist Tether Limited von Kontroversen darüber umgeben, ob seine Operationen legal sind oder nicht.

• TrueUSD (TUSD) – TrueUSD ist eine Stablecoin, die durch den US-Dollar unterstützt wird, also ist sie Tether ziemlich ähnlich. Das Unternehmen hingegen scheint sich der Transparenz verschrieben zu haben, und es gibt keine einzige Information über das Unternehmen, die Sie nicht erhalten können. Auch hier ist das Verhältnis zum Dollar 1:1.
• USDCoin(USDC): Wie der Name schon sagt, ist USDCoin ein Stablecoin, der im Verhältnis 1:1 an den Dollar gebunden ist. Dies wurde von Centre entwickelt, einem Unternehmen im Besitz von Coinbase und Circle. Der interne Mechanismus dieser Kryptowährung basiert auf ETH(Ethereum)-Blöcken.
• Dai (DAI) – Dai ist eine stabile Kryptowährung, die von anderen Kryptowährungen unterstützt wird. Auch wenn es auf den ersten Blick etwas widersprüchlich erscheinen mag, schafft es der Dai-Algorithmus, seinen Preis sehr stabil zu halten, sogar mehr als andere gebräuchlichere Stablecoins.

Vor- und Nachteile

Stablecoins haben in den letzten Jahren stark an Stärke gewonnen, teilweise dank der steigenden Popularität anderer Kryptowährungen wie Bitcoin, Ethereum, Cardano, XRP… Wir alle kennen ihre Vorteile, aber was ist mit ihren Nachteilen?

Vorteile von Stablecoins 

• • Stablecoins haben das Beste aus der Welt der Fiat-Währungen und Kryptowährungen: Sie können sofort versendet werden, ihre Transaktionsgebühren sind niedrig, sie sind sicher… Aber sie sind auch stabil.
  • Sie ermöglichen vielen Menschen, sich in diese Vermögenswerte zu flüchten, ohne ihre Kryptowährungen gegen Fiat-Währung verkaufen zu müssen.
  • Sie ermöglichen den Kapitaltransfer von bestimmten Börsen zu anderen ohne Wertverlust.
  • Dank der Einführung von Smart Contracts als Kontrollmethode sind sie zu 100 % sicher.

Nachteile von Stablecoins:

• • Stablecoins sind zentralisierte Vermögenswerte, die Existenz von Lieferanten und Unternehmen, die für die Erstellung und Vernichtung von Token zuständig sind, ist notwendig.
  • Kryptowährungsgestützte Stablecoins sind stabil, aber sie verlieren gegenüber anderen Vermögenswerten weiterhin an Wert, wenn die Währung, an die sie gebunden sind, unter Inflation leidet.

Zusammenfassung

Kurz gesagt, Stablecoins sind ein Anlageinstrument, das bei richtiger Anwendung viel genutzt werden kann. Zudem boomt die Branche und immer mehr Unternehmen investieren riesige Summen in die Entwicklung des Stablecoin der Zukunft.

Das Wichtigste an ihnen ist ihre Rolle als Volatilitätsdämpfer in Kryptowährungsportfolios. Sie sind jedoch sehr nützlich, um Überweisungen von einer Börse zur anderen vorzunehmen und von Marktrückgängen zu profitieren.

Momentan ist das Angebot etwas eingeschränkter, aber es gibt schon viele sehr interessante Projekte, die bedenkenlos genutzt werden können.

Aber das ist noch nicht alles, es gibt verschiedene Arten von Stablecoins, sodass Sie unabhängig von Ihrem Anlegerprofil diejenige finden können, die zu Ihnen passt.