Что такое DeFi? Руководство по децентрализованному финансированию 101

Останутся ли DeFi (децентрализованные финансы)?

Концепция DeFi возникла с необычной силой практически из ниоткуда.

Не так давно никто не знал, что это значит. Но даже через несколько лет после его реализации это очень малоизвестная концепция.

Если вы спросите людей на улице, большинство из них понятия не имеют, особенно пожилые люди.

И все же мы столкнулись с тем, что может навсегда изменить финансы.

В этом руководстве я расскажу вам, как это определение DeFi или децентрализованных финансов, и все ключи к их пониманию. Это основа всей финансовой системы, не меньше, так что эта тема многое говорит.

Что такое DeFi?

DeFi — это уменьшительное на английском языке от «децентрализованных финансов», которое мы переводим на испанский язык как децентрализованные финансы.

Ключ здесь в термине "децентрализованный".

Это означает, что это финансовая система, которая не зависит от централизованных организаций, а скорее, благодаря технологии, устроена так, что все ее транзакции децентрализованы, т.е. без финансовых посредников.

Вместо посредников они основывают доверие к транзакциям на контрактах. умный, которые подтверждают их право собственности и правдивость.

Как это понять на примере или на практике?

Что ж, сегодняшний финансовый мир довольно централизован, особенно с точки зрения создания денег, власти, которая принадлежит государству и его сотрудничающим организациям, центральным банкам и коммерческим банкам.

Когда мы хотим получить кредит, самое логичное — пойти в банк, и там эта организация предоставит нам капитал, который вложило другое лицо или организация. Поэтому мы работаем с посредником.

В Дефи, когда вы хотите кредит, вы делаете это непосредственно с кредиторами. Другими словами, нет никакого банка.

Единственное, что требуется, — это подключение к Интернету и использование технологических платформ, на которых пользователи могут напрямую торговать своей цифровой собственностью с помощью самых строгих протоколов онлайн-безопасности.

Восток похоже на ранние системы Bitorrent или eMule, для тех, кто помнит. Эти платформы с открытым исходным кодом использовались тысячами или миллионами пользователей, которые бесплатно обменивались файлами от человека к человеку или от узла к узлу.

В DeFi все аналогично.

Представьте себе своего рода торрент с сотнями тысяч пользователей, где одни делают криптовалюты доступными для других, готовых платить проценты. Там транзакции происходят напрямую, и вам просто нужно убедиться, что они безопасны.

Итак, после прочтения до сих пор:

Если децентрализованные финансы устранят финансовых посредников, они напрямую угрожают глобальным финансовым силам, особенно банкам, но также и всем финансовым организациям, включая брокеров.

Это уверяет нас, что будет битва, потому что банки не захотят потерять свой бизнес, как это.

Особенности DeFi

Прозрачность

Все транзакции проверяются другими пользователями, а значит в работе полная прозрачность.

Это также означает, что одновременно все эти транзакции доступны всем, так что возможность расширенного изучения данных активируется всеми пользователями без какой-либо выгоды для другого.

С другой стороны, это делается с сохранением конфиденциальности, поскольку каждый пользователь работает под зашифрованным адресом с ключами или паролями.

Разрешение не требуется

Это на английском языке известно как без разрешения, и это означает, что нет необходимости получать разрешение от посредника, чтобы иметь возможность взаимодействовать в системе.

Единственное, что нужно, это иметь доступ к Интернету и токены или криптовалюты, чтобы иметь возможность взаимодействовать.

Личное мнение: это вообще не комментируется, но проблема будет со стороны того, кто контролирует интернет? Разрешения могут не требоваться в DeFi, но о доступе к нему ничего не сказано. Это тема для дальнейшего обсуждения, без сомнения.

неизменность

Для работы системы должна быть обеспечена полная безопасность. Как если бы мы обменивались продуктами из рук в руки.

В случае блокчейна это достигается с помощью передовых протоколов передачи данных, которые гарантируют уникальность и неизменность транзакций.

Программируемость

Система может быть полностью запрограммирована, что облегчает все виды автоматизации, которые могут быть выполнены, что имеет решающее значение в среде Ethereum, блокчейн, специально оптимизированный для этих задач и который в настоящее время является ключевым в среде DeFi.

Не под стражей

Когда мы совершаем транзакции в DeFi, хранение осуществляется нами в нашем собственном цифровом кошельке, например, Metamask.

Это полностью отличается от традиционных финансов, где нам нужны другие организации, такие как банки, страховые компании, кредитные организации, дилеры и т. д.

Опять же, DeFi приближает нас к древним финансам, где монеты были у нас в карманах, то есть на нашем хранении.

совместимость

Протоколы и приложения могут быть интегрированы независимо от используемой ими технологии блокчейна.

Это система, которая дает разработчикам максимальную гибкость, что также означает максимальное раскрытие потенциала, поскольку ограничений нет.

История и происхождение DeFi

История DeFi не имеет четкой даты начала.

Официального начала нет, но концепция постепенно набирала популярность по мере создания приложений, которые ясно давали понять, что будущее блокчейна заключается в создании децентрализованной цифровой системы.

Можно сказать, что все началось с Биткойна в 2009 году, что, хотя мы не можем однозначно сказать, что это DeFi, он положил начало миру децентрализованных приложений.

Затем появился Ethereum, ключевой протокол для расширения возможностей блокчейна и мира DeFi.

Допустим, Биткойн был валютой или валютой, а Эфириум — языком, на котором остальные цифровые финансовые услуги, такие как кредитование, деривативы, транзакции и т. д. можно было создать.

После Ethereum появление первых децентрализованных приложений, подобных финансам, было лишь вопросом времени. начинают появляться.

Одним из первых был Maker в 2014 году, хотя проект стартовал только в 2017 году.

Этот 2017 год был важным, потому что он стал свидетелем рождения других флагманских проектов в истории DeFi. Такие проекты, как EtherDelta.

ETherDelta была первой децентрализованной биржей, но она просуществовала недолго, так как вскоре после этого была взломана, к которой присоединилась регулирующая охота со стороны SEC, что положило конец проекту.

Также появились ICO, многие из которых были проектами DeFi, например AAVE, Synthetix, Сеть Kyber ou БАНКОР.

После этого старта наступили ключевые 2020 и 2021 годы, на фоне суматохи, вызванной пандемией, на рынках криптовалют и DeFi наблюдалась невероятная волатильность, что действительно возродило популярность децентрализованных финансов.

Оттуда, я думаю, я уже могу сказать, что они пришли, чтобы остаться.

Как работают децентрализованные финансы?

Основная функция заключается в обеспечении финансового обмена между отдельными лицами или компаниями без посредников.

Как это сделать?

Ну, через DAPP, которые представляют собой децентрализованные приложения, работающие через блокчейны или блокчейн.

Транзакции опосредованы смарт-контрактами на основе Ethereum или аналогичного блокчейна. Эти смарт-контракты заменяют традиционных посредников, которые больше не нужны для придания действительности и законности транзакциям.

Мы собираемся посмотреть на некоторые вещи, которые мы можем сделать с DeFi, чтобы лучше понять, что это такое, а концепции, связанные с ними, для некоторых немного странные.

Что мы можем сделать с DeFi?

Подумайте обо всем, что вы можете сделать сегодня с финансовой точки зрения, и у вас уже есть то, что вы можете сделать с децентрализованными финансами.

Только способ сделать это будет другим.

Среди прочего, мы можем сделать следующее:

1 Отправляйте и отправляйте деньги в любую точку мира

В рамках блокчейна DeFi, в котором в настоящее время доминирует Ethereum, можно выполнять все виды транзакций с любым другим адресом в системе, то есть мы можем совершать и получать платежи с любым участником в мире на одинаковых условиях, независимо того, где они находятся.

Эта функция ясно учит нас тому, что DeFi создан для объединения мира, чего на самом деле можно достичь только в цифровом виде.

Единственное, что нужно для выполнения этих транзакций, — это кошелек.

2 Занять деньги

Здесь мы имеем одну из классических и наиболее важных функций традиционного финансового мира.

Функция, которой не хватало всю жизнь и для которой в основном использовались банки, а также кредиты между друзьями или семьей.

С DeFi больше не нужно идти в банк, но вы можете анонимно брать кредиты на децентрализованных рынках, что вы можете делать «напрямую» с «одноранговой сетью» (P2P) или через пулы ликвидности, которые можно найти на различные платформы.

Таким образом, мы можем пойти на один из этих рынков и получить кредит.

Но кто даст нам взаймы, не зная нас и без гарантии?

Здесь начинается сложная часть, потому что правда — это первое, что приходит на ум.

Решается это необходимостью предъявить поручительство, то есть какое-то поручительство. Таким образом, если мы не произведем платеж, кредитор ликвидирует его и завладеет токенами, которые могут варьироваться от криптовалют до определенных NFT.

В настоящее время это так, но я думаю, что для хорошей работы должен быть способ узнать кредитоспособность потенциальных заемщиков. Кредитование без знания того, с кем вы имеете дело, немного усложняет процесс и, следовательно, необходимость гарантии.

Не говоря уже о возможных попытках мошенничества, которые те, кто разрабатывает тему, хотят устранить с помощью создания уникальной цифровой личности, чтобы вам было нелегко «убежать с деньгами и исчезнуть в черной дыре». Мир". цифровой".

Среди преимуществ заимствования на рынках DeFi у нас есть:

• Доступ к глобальной ликвидности
• Конфиденциальность в сделке (со своим «но», как я только что сказал)
• Мгновенные кредиты (флэш-кредиты), используемые в криптотрейдинге и обменных операциях
• Налоговая эффективность (привлечение средств без необходимости временной продажи активов)

3 Занять деньги

Ничего себе, децентрализованные финансы также дают нам возможность быть ростовщиками и зарабатывать деньги, ссужая то, что мы сэкономили.

История с ростовщиком — это шутка. Здесь никого не заставляют брать кредит, если он не хочет. Если что-то и характеризует этот рынок, так это его прозрачность.

С DeFi вместо того, чтобы вкладывать деньги в банки и искать депозит или продукт под проценты, мы делаем это, одалживая деньги напрямую, потому что существует множество проектов, которые ищут краткосрочные, среднесрочные или долгосрочные проекты.

Благодаря динамизму и волатильности рынка DeFi, конечно, на данный момент могут быть достигнуты привлекательные нормы прибыли.

4 Обмен токенов и криптовалют

Одним из самых популярных видов деятельности, когда вы переходите на DeFi, является торговля активами, которую мы можем делать на более традиционных криптовалютных рынках на централизованных биржах.

В децентрализованных финансах мы можем сделать это через DeX, т.е. децентрализованные биржи.

5 Используйте стейблкоины

Кто захочет держать Эфириум в качестве залога для кредита или в качестве актива, от которого зависит контракт?

При волатильности это невозможно или, по крайней мере, не рекомендуется.

Для этого децентрализованные финансы создали концепцию Stablecoins, открытие, которое решило эту проблему волатильности.

Эти «стабильные валюты» стабильны, потому что их стоимость привязана к стоимости основных фиатных валют, таких как доллар или евро.

Таким образом, они служат единицей сбережения, и с их помощью мы можем экономить деньги или выполнять любые операции с гарантией того, что волатильность будет в контролируемых пределах.

Некоторые из этих стейблкоинов — USDT, TUSD или USDC.

6 Торговля деривативами

На данный момент рынок DeFi не имеет ограничений, и нет никаких правил, которые могли бы его достичь, поэтому мы можем использовать самый продвинутый вид торговли, который только можем себе представить.

Вот почему, помимо других торговых функций, было создано множество сайтов для деривативов и маржинальной торговли.

7 возможностей для краудфандинга

Если у вас есть интересная идея, способная решить некоторые проблемы в цифровой среде, вы можете попробовать получить финансирование в самой системе DeFi.

Многие проекты уже увидят свет благодаря средствам, полученным в этой среде.

Поскольку это прозрачная система, все пользователи могут проверить, как собираются деньги и куда они тратятся.

8 Страховой бизнес

На данный момент это рынок, который не очень развит. Можно сказать, что она запускается, но возможности есть.

Нет ограничений на исполнение договоров страхования между страховщиками или актуариями и пользователями.

Даже если вы хорошо разбираетесь в актуарной науке и вероятностях, связанных со страхованием, вы можете предлагать свои услуги в качестве страховщика другим пользователям.

9 Прогноз рынка

DeFi имеет идеальную среду для создания всех видов ставок и других рынков на возможные результаты любого типа события.

Другими словами, я скажу вам другими словами: DeFi может в конечном итоге создать свои собственные децентрализованные рынки ставок без дилера, такого как Betfair, взимающего свою комиссию, и поэтому игроки делают это напрямую друг против друга, не оплачивая эти различия. . или дополнительные комиссии.

10 агрегаторов

Представьте, что у вас довольно большая активность в пространстве DeFi с различными продуктами по контракту.

Может быть неудобно заходить на каждую из платформ, чтобы посмотреть, как идут дела.

Что ж, это решает мощная архитектура DeFi, и уже созданы агрегаторы для объединения всех продуктов в одном месте, так что у нас получается некий единый кошелек.

11 Инвестирование в индексы

Вы не можете просто инвестировать в индексные фонды или ETF, как на фондовом рынке. DeFi также предоставляет нам свои собственные сложные индексные фонды, которые позволяют нам инвестировать в лучшее на рынке децентрализованных финансов, не беспокоясь.

Это будет что-то вроде инвестирования в Dow 20 или 30 DeFi, чтобы в фонд, которого уже несколько, вошли самые успешные токены и проекты. и удаляет худшее, таким образом ведя себя как хороший инвестиционный фонд. .

12 лотерей и безрисковых призов

Да что вы читаете.

DeFi также дал возможность создавать лотереи и другие игры, в которых деньги не теряются.

Но как это возможно?

Ну, имея деньги игроков, которые помещаются в общий фонд, приносят проценты. Таким образом, в конце игры у нас будут начальные средства плюс процентный доход.

Что делает игра, так это распределяет деньги между всеми игроками, и некоторые из них берут больше денег, чем вкладывают.

Пример:

1 игроков вложили по 000 ETH каждый.

Это дает нам 100 ETH.

В конце игры остается 105 ETH.

999 игроков получают 0,1 ETH, а 1 — 5,1.

Это очень упрощенный пример, но он должен дать вам представление.

Безопасны ли децентрализованные финансы?

Это ключевой вопрос для успеха или провала финансовой системы.

Если это небезопасно, забудьте, насколько хорошим или эффективным оно может быть.

Хотя мы также не можем ожидать, что система будет на 100% защищена. Даже традиционная финансовая система не была таковой, но, по крайней мере, она соблюдала минимум безопасности, чтобы гарантировать функционирование и доверие к системе.

Везде они могут украсть у нас.

Вы не избавитесь от кражи кошелька на улице или попытки обмануть вас в бизнесе.

Что ж, в децентрализованных финансах то же самое.

Что происходит, так это то, что традиционная финансовая система и прецеденты всегда достигали уровня безопасности, достаточно высокого, чтобы доверие общества гарантировало ее работу.

это кажется самая большая проблема, с которой сталкивается DeFi.

На данный момент это совершенно новая система и поэтому у нас не может быть такой же безопасности, как при заключении договоров с банком. У нас очень сложно украсть банковские деньги, а в DAPP не знаешь.

Я имею в виду, что DeFi может быть очень безопасным , но поскольку это очень новый рынок, на нем все еще есть много дыр и проблем в безопасности, которые со временем устранятся сами собой, особенно когда он станет массовым. использовать.

В этом смысле они похожи на криптовалюты. Когда они появились в 2009 году и в последующие годы, рынок был сумасшедшим, а мошенничество и взломы были обычным явлением. Мы были на Диком Западе. Сегодня рынок намного более стабилен, и кражи не так распространены, а также по мере увеличения институционального участия он становится более устойчивым.

Я думаю, то же самое произойдет и с DeFi.

С годами, и если они наберут популярность, будут появляться более совершенные протоколы безопасности, и делать уловки и аферы будет все труднее.

Но будьте осторожны, мошенничество никогда не исчезнет.

Они будут существовать до тех пор, пока существуют сделки между людьми.

Какие проблемы могут быть у DeFi сегодня?

необратимость

Это проблема и благословение одновременно. Необратимый характер операции означает, что ее невозможно отменить после ее выполнения. Если деньги по ошибке ушли на другой адрес блокчейна, с ним можно попрощаться. Восстановить его очень сложно.

Новинка рынка

Выпускает множество продуктов, которым не хватает качества и которые в конечном итоге окажутся громкими банкротствами или неудачами со всеми вытекающими отсюда последствиями. Поскольку банкротств довольно много и многие люди теряют деньги, это будет выглядеть как лохотрон на рынке, но на самом деле это то, что обычно происходит на инновационных рынках, где есть много проектов, которые провалились на ранних стадиях.

Есть аферы напрямую

В дополнение к предыдущему случаю неудачных проектов, есть также много людей, занимающихся созданием мошеннических проектов. Они делают это, потому что знают, что рынок горячий, и если они смогут скопировать и создать проект, который выглядит хорошо, они могут привлечь много инвесторов. Так что мы уже знаем, что происходит: они убегают с деньгами и до свидания.

Нет возможности узнать клиентов

Это вызывает проблемы на финансовых рынках, таких как кредиты. Если мы не можем проверить кредитора, нам трудно одолжить деньги. Как я уже упоминал в разделе о кредитах, на данный момент это решается с помощью гарантий, но это не идеально на будущее. Вот тут-то и появляется концепция цифровой идентичности, с другой стороны, у которой есть опасная сторона, заключающаяся в том, что вы теряете свою анонимность.

Децентрализация — не панацея, как нам говорят

Несмотря на то, что нам внушают, что это децентрализованная система, правда в том, что когда мы используем платформы или DAPP, мы каким-то образом зависим от их правильного функционирования, и невозможно гарантировать, что это всегда так, или что нет людей, которые имеют какой-то контроль над ними.

Они не так просты в использовании

Для тех, кто использовал DeFi, иногда рынок кажется немного хаотичным, и на самом деле его не так просто использовать. В настоящее время это не очень надежно, и многие люди не решаются вкладывать большие деньги.

В некоторых DAPP есть хаки

Тот факт, что это децентрализованные приложения, не защищает от взлома. Мастера онлайн-кражи всегда изобретают новые способы кражи денег людей. Иногда они делают это через платформы, а иногда напрямую, пытаясь получить доступ к вашему компьютеру и получить ключи доступа к вашему кошельку. Вы должны быть очень осторожны, особенно если вы перевозите значительную сумму денег.

Преимущества и недостатки DeFi (по сравнению с традиционными финансами)

✔️Убрать все барьеры для мировой торговли

В цифровом мире нет преград и границ.

У человека, находящегося в Индонезии, такой же адрес, как у того, кто находится в Нидерландах. Эти двое могут торговать жетонами, как если бы они были соседями, обменивая хлеб на яйца.

Традиционные банковские финансы не могут достичь такого.

Это делает децентрализованное финансирование фундаментальным элементом равенства. Они делают мир равным, так сказать.

✔️Открывает доступ к финансам многим людям вне системы

Во многих странах многие люди не имеют доступа к сложным финансовым услугам, потому что у них даже нет банковского счета.

DeFi преодолевает этот барьер, и просто наличие мобильного телефона позволяет этим людям иметь кошелек и иметь возможность совершать транзакции, например, кредиты, с кем угодно в мире.

✔️Возможность заработать проценты в ухудшающемся финансовом мире

Ни для кого не секрет, что на Западе финансовый мир терпит неудачу со всех сторон. Сегодня невозможно получить продукты, которые приносят экономию.

Это означает, что постепенно все больше людей проявляют интерес к DeFi и начинают вкладывать свои сбережения в такие продукты, как Yield Farming, с помощью которых они могут получать хорошие процентные ставки (конечно, не без риска).

✔️Предполагают или могут предполагать большую экономию для пользователей

Отсутствие посредников значительно удешевляет финансовые операции.

Если DeFi сможет достаточно масштабироваться и создавать массивные системы транзакций, мы увидим мир, в котором посредники будут занимать большую часть бизнеса. Мы столкнулись бы с более эгалитарным миром, где у человека или, по крайней мере, у его цифрового аналога было бы больше власти.

Это то, что банки не очень довольны.

✔️Быстрый и постоянный доступ

В древности для людей, живших далеко от города, получение тех или иных продуктов означало потерю дня и более пути со всеми вытекающими отсюда проблемами.

С DeFi все проблемы с расстоянием и временем устраняются одним махом.

Простое нажатие клика, и мы готовы купить любой понравившийся нам токен.

Я даже предполагаю, что однажды мы сможем заказывать еду в DAPP.

❌Недостаток ликвидности

Несмотря на все сказанное и на то, что денег перемещается все больше и больше, в большинстве проектов по-прежнему существуют серьезные проблемы с ликвидностью.

Это означает, что работа там не так дешева, как можно было бы ожидать.

Например, в некоторых DeX настолько мало ликвидности, что транзакционные издержки очень высоки, и использовать ее в данный момент не стоит.

По сравнению с этим традиционные организации, такие как централизованные биржи или брокеры, предлагают гораздо более мощный торговый опыт.

❌Не к кому предъявлять претензии

Если вы совершите ошибку, будь то безопасность или отправка денег не на тот сайт, вы ничего не сможете сделать.

В отличие от традиционной денежной системы, где мы можем предъявлять юридические претензии, DeFi работает в гораздо более «дикой» среде, поэтому вы должны быть очень осторожны в своих действиях.

❌Неопределенность

Будучи таким динамичным рынком, мы действительно не знаем, что произойдет.

В этой статье я говорил, что децентрализованные финансы станут финансовым будущим, но никто не может сказать это наверняка.

Что-то может пойти не так и быть что-то еще.

Эта неопределенность одинаково влияет на все проекты. В некотором смысле мы находимся в чем-то похожем на ранние дни Интернета.

Сколько проектов не провалилось тогда?

❌Отсутствие страхового покрытия

До сих пор нет учреждений, гарантирующих, что происходит внутри «Дикого Запада» DeFi, поэтому все, что происходит внутри, — ваша ответственность.

Это плохо, но в то же время хорошо, потому что это признак того, что мы находимся в «новом рубеже», а именно в этих рубежах вероятность ведения бизнеса выше.

Будущее DeFi — окончательные мнения

Что ж, если вы прочитаете всю статью, вы поймете, что мы находимся на новом рынке, который все еще находится в стадии полного развития.

Допустим, что мы находимся в первые годы жизни этой системы и, следовательно, в ее зачаточном состоянии.

Пока рано делать окончательные выводы.

Есть много возможностей, особенно для новых предпринимателей, застрявших в традиционных секторах.

Есть также много угроз. Это что-то логичное и нормальное на неизведанных территориях. Но помните, что если вы один из первых исследователей и обнаружите интересные вещи, вы будете одним из тех, кто получит наибольшую пользу, если приключение в конце концов закончится хорошо.

На данный момент, похоже, есть хороший шанс, что DeFi в конечном итоге будет принят большим количеством пользователей в будущем.

Однако финансовые посредники могут быть не очень довольны этим развитием событий, и мы, вероятно, увидим попытки помешать принятию этих протоколов.

С личной точки зрения я вижу, что это идеальная экосистема для формирования цифровой экономики.

Если в ближайшем будущем мы радикально перейдем к виртуальной реальности, DeFi может послужить основой для того, как финансовая система должна выглядеть в указанной реальности.

Проблема в том, что я вижу, как это обретает форму в реальном мире.

Другими словами, по мере увеличения возможностей безграничной виртуальной реальности мы видим, как реальный мир становится все более и более авторитарным.

Тенденция кажется очевидной: мы движемся к системе, в которой государство будет контролировать почти все, что мы делаем в физической реальности. Кажется, что земли, на которой можно было бы проводить настоящие частные сделки, будет мало.

DeFi и виртуальные миры были бы чем-то вроде побега, чтобы продолжать пользоваться свободой выбора продуктов, но это уже не было бы одним и тем же.

С моей точки зрения, идеальным был бы этот виртуальный мир, смешанный с возможностью иметь реальный мир со свободой.

Посмотрим, как будут развиваться события и что от всего этого останется.